A kvantitatív pénzügyek fő célja, hogy felkészítse a hallgatókat a széles körű pályára a pénzügyi ágazat, beleértve a mennyiségi vagyonkezelés és a kereskedelem, a pénzügyi tervezés, a kockázatkezelés és az alkalmazott kutatás. A fő nagy hangsúlyt fektet a pénzügyi közgazdaságtanra és az adatelemzésre, a fejlett kvantitatív és számítási módszerek mellett. Úgy tervezték, hogy vonzó legyen az erős kvantitatív háttérrel rendelkező hallgatók számára, akik szeretnék fejleszteni készségeiket a kvantitatív alkalmazásokhoz a pénzügyekben.
bár a pénzügyi osztályon alapul, a fő magában foglalja a számviteli, statisztikai és műveletek, információk és döntések releváns interdiszciplináris tartalmát is. Néhány pénzügyi doktori képzés is beleszámítható ebbe a főbe. MBA szakos hallgatók kvantitatív pénzügyek lesz mind a technikai szakértelem, amely lehetővé teszi számukra, hogy teljes mennyiségi pozíciók pénzügyek, és a generalista MBA tapasztalat, amely biztosítja számukra a szükséges vezetői képességek, hogy gyorsan emelkedik a csúcsra a szervezetek.
Miért válassza a kvantitatív finanszírozást?
CORE tanfolyam követelmények
a fő megköveteli a diákok, hogy fnce611 Corporate Finance és FNCE613 makroökonómia és a globális gazdasági környezet és teljes (vagy lemond) MGEC611 és MGEC612.
a fő megköveteli a hallgatóktól, hogy vegyék vagy cseréljék ki az FNCE611 és az FNCE613 programot. Diákok, akik lemondanak FNCE 611 helyettesítheti azt akár FNCE 720, Investment Management, vagy FNCE 726, Advanced Corporate Finance. A 2021-22-es tanévtől kezdve azonban azok a hallgatók, akik lemondanak az FNCE 611-ről, választhatnak bármilyen felső szintű pénzügyi kurzust, hogy teljesítsék alapvető vállalati finanszírozási követelményüket. Diákok, akik lemondanak FNCE 613 kell vennie FNCE 893 központi bankok, a monetáris politika és a pénzügyi piacokon. A 2021-22-es tanévtől kezdve azonban azok a hallgatók, akik lemondanak az FNCE 613-ról, az FNCE 893 vagy az FNCE 719, a nemzetközi pénzügyi piacok vagy az FNCE 732, a nemzetközi banki tevékenységet vehetik igénybe, hogy teljesítsék alapvető makroökonómiai követelményeiket.
a fő, a diákok meg kell tennie további négy kredit egységek felső szintű választani.
pénzügyi választani
Ez a fő igényel legalább 4 kredit egység (cu) választható tanfolyam.
legalább 3 cu-nak a következő tanfolyamokból kell származnia:
* FNCE717 – pénzügyi derivatívák• br > * FNCE719-Nemzetközi Pénzügyi Piacok
• FNCE720 – Investment Management
* FNCE725-fix kamatozású értékpapírok• br > * FNCE737-Data Science for Finance
* FNCE757-Foundations of Asset Pricing
* FNCE892-Financial Engineering
a fennmaradó 1 cu származhat a következő kurzusok:
* FNCE921-Bevezetés az empirikus módszerek pénzügyi
* ACCT747-pénzügyi Disclosure Analytics• br>• OIDD653 – matematikai modellezés és alkalmazása a pénzügyi
• STAT533 – sztochasztikus folyamatok
* STAT711 – előrejelzési módszerek
tanfolyamok hozott pass/fail nem számít bele a nagy. Ez a fő nem vehető együtt a general FNCE major. Ezenkívül az ACCT747, OIDD653, STAT533 és STAT711 csak a mennyiségi pénzügyi főre vonatkozik, és nem számít bele az általános pénzügyi fő 4 cu követelményébe.
KURZUSLEÍRÁSOK
FNCE717 – pénzügyi derivatívák
a modern pénzügyi architektúrában a pénzügyi derivatívák lehetnek a legnagyobb kihívást jelentő és egzotikus értékpapírok, amelyekkel az intézményi szakemberek kereskednek, ugyanakkor a lakossági befektetők által általában forgalmazott alapvető értékpapírok is lehetnek, mint például az S& P Index opciók. A pénzügyi derivatívák alapgondolatai építőelemként szolgálnak a pénzügyi problémák sokkal szélesebb körének megértéséhez, mint például az összetett eszközportfóliók, a stratégiai vállalati döntések és a kockázatitőke-befektetés szakaszai. A globális származékos piac az egyik leggyorsabban növekvő, összesen több mint 600 billió dolláros értékkel. A kurzus fő célja, hogy segítse a hallgatókat az intuíció és a készségek megszerzésében (1) A származékos értékpapírok árazásában és fedezésében, és (2) Befektetési és kockázatkezelési célokra. A módszertan szempontjából a nem arbitrázs elvét és az egy ár törvényét három különböző megközelítéssel alkalmazzuk a dinamikus modellekre: a binomiális fa modell, a Black-Scholes-Merton opciós árképzési modell és a szimulációs alapú kockázat semleges árképzési megközelítés. Az alkalmazások széles körét tárgyaljuk, beleértve a származtatott eszközök használatát a vagyonkezelésben, a vállalati értékpapírok, például a beágyazott opciókkal rendelkező részvények és vállalati kötvények értékelését, a kamatlábderivatívákat, a hitelderivatívákat, valamint a nyersolaj-származékokat. Az elméleti megbeszélések mellett hangsúlyozzuk a származékos eszközöket használó stratégiák végrehajtásának gyakorlati megfontolásait is, különösen akkor, ha az arbitrázs nélküli feltételek nem állnak fenn.
FNCE719-International Financial Markets
Az osztály főbb témái közé tartoznak a devizaárfolyamok, a nemzetközi pénzpiacok, a deviza-és kamatlábderivatívák (határidős ügyletek, opciók és swapügyletek), a nemzetközi részvény-és kötvényportfóliók, valamint a kriptovaluták. A hallgatók megismerik a pénzügyi eszközök jellemzőit és a piaci szereplők motivációit. Az osztály a kockázatkezelésre, a befektetésre és az arbitrázs kapcsolatokra összpontosít ezeken a piacokon.
FNCE720 – Investment Management
Ez a kurzus tanulmányozza a fogalmak és bizonyítékok kezelésére vonatkozó befektetési portfóliók. A témák közé tartozik a diverzifikáció, az eszközallokáció, a portfólióoptimalizálás, a faktormodellek, a kockázat és a hozam közötti kapcsolat, a kereskedés, a passzív (pl. index-alap) és az aktív (pl. hedge-fund, long-short) stratégiák, a befektetési alapok, a teljesítményértékelés, a hosszú távú befektetés és a szimuláció. A kurzus nagyon keveset foglalkozik az egyéni biztonsági értékeléssel és a diszkrecionális befektetéssel (azaz “részvénykutatás” vagy “részvényszedés”).
FNCE725-fix kamatozású értékpapírok
Ez a kurzus magában foglalja a fix kamatozású értékpapírokat (beleértve a fix kamatozású származtatott termékeket is), és bemutatja azokat a piacokat, amelyeken kereskednek, valamint azokat az eszközöket, amelyeket ezen értékpapírok értékelésére és kockázatuk értékelésére és kezelésére használnak. A kvantitatív modellek kulcsszerepet játszanak ezen értékpapírok értékelésében és kockázatkezelésében. Ennek eredményeként, bár minden erőfeszítést meg kell tenni, hogy vezessenek be a különböző árképzési modellek és technikák ösztönösen, mint lehetséges, és a technikai követelmények korlátozódnak az alapvető kalkulus és statisztika, az osztály természeténél fogva mennyiségi és igényel állandó mennyiségű munkát. Ezenkívül bizonyos számítógépes ismeretekre lesz szükség a feladatokhoz, bár elegendő egy táblázatkezelő program (például a Microsoft Excel) ismerete.
FNCE737-Data Science for Finance
Ez a kurzus bemutatja a hallgatókat a Python programozási nyelvet és a csomagok ökoszisztémáját használó pénzügyi alkalmazások adattudományához (pl. Dask, Matplotlib, Numpy, Numba, Pandas, SciPy, Scikit-Learn, StatsModels). Ehhez a diákok meg fogja vizsgálni a különböző empirikus kérdéseket a különböző területeken belül pénzügyi beleértve: FinTech, befektetési menedzsment, vállalati pénzügyek, vállalatirányítás, kockázati tőke, magántőke, és a vállalkozói finanszírozás. A kurzus kiemeli, hogy a big data és az adatelemzés hogyan alakítja a pénzügyek gyakorlását. A kurzus célja kettős: (1) szemlélteti, hogy az adatelemzés hogyan javíthatja a pénzügyi döntéshozatalt, és (2) a hallgatók számára alapot biztosít az adatelemzés elvégzéséhez a pénzügyekkel kapcsolatos szerepekben mind a pénzügyi szektorban (pl. Kereskedelmi és befektetési banki, magántőke, vagyonkezelés), mind a pénzügyi szektoron kívül (pl. tanácsadás, vállalati fejlesztés, kincstár).
FNCE757 – az Eszközárazás alapjai
Ez a kurzus olyan módszereket és témákat fed le, amelyek a modern, beállított árképzés alapjait képezik. Ezek a következők: befektetési döntések bizonytalanságban, átlagos variancia elmélet, tőkepiaci egyensúly, arbitrázs árazási elmélet, állami árak, dinamikus programozás és kockázat-semleges értékelés az opciós árakra és a fix kamatozású értékpapírokra alkalmazva. A kurzus befejezése után a hallgatóknak egyértelmű alulértékelést kell szerezniük a bizonytalanság alatt álló portfóliódöntésekkel és a pénzügyi értékpapírok értékelésével kapcsolatos főbb elvekről.
FNCE921 – Bevezetés a pénzügyi empirikus módszerekbe
Ez egy doktori szintű kurzus. Ez biztosítja a hallgatók bevezetést a határ empirikus módszerek általánosan alkalmazott pénzügyi kutatás. A tanfolyam empirikus dokumentumok köré szerveződik, különös tekintettel az ökonometriai módszerekre. Erősen támaszkodnak a pénzügyi adatok elemzésére.
ACCT747-Financial Disclosure Analytics
Ez a kurzus a vállalati vezetők és a kívülállók közötti pénzügyi kommunikáció elemzésére összpontosít, beleértve a szükséges pénzügyi kimutatásokat, az önkéntes közzétételeket és a befektetőkkel, elemzőkkel és a médiával való kölcsönhatásokat. A kurzus a legújabb tudományos kutatások eredményeire támaszkodik, hogy megvitasson számos olyan technikát, amelyet a kívülállók használhatnak a pénzügyi beszámolás esetleges elfogultságának vagy agresszivitásának kimutatására. Formátum: esettanulmányok és előadások. Átfogó záróvizsga, csoportos projekt, esetírás és osztály részvétel.
OIDD653-matematikai modellezés és alkalmazása a pénzügyekben
A kvantitatív módszerek alapvető eszközökké váltak a pénzügyi műveletek elemzésében és tervezésében. Ennek a fejlődésnek számos oka van: új komplex pénzügyi eszközök egész sorának megjelenése, az értékpapírosítás innovációi, a pénzügyi piacok fokozott globalizációja, az információs technológia elterjedése és a nagyfrekvenciás kereskedők növekedése stb. Ebben a kurzusban a fedezeti, eszközallokációs és többperiódusú portfóliótervezési modelleket fejlesztik, valósítják meg és tesztelik. Ezenkívül az opciók, kötvények, jelzálogfedezetű értékpapírok és egyéb származtatott termékek árazási modelljeit is tanulmányozzák. A modellek jellemzően statisztikai, optimalizálási és/vagy szimulációs eszközöket igényelnek, és Táblázatokban vagy magas szintű modellezési környezetben, a MATLAB-ban valósulnak meg. Ez a kurzus kvantitatív, és kiterjedt számítógép-használatot igényel. A tanfolyam célja a diákok, akik erős érdeklődés a pénzügyek. A cél az, hogy a hallgatók számára biztosítsák a szükséges gyakorlati eszközöket, amelyekre szükségük lesz, ha úgy döntenek, hogy csatlakoznak a pénzügyi szolgáltatási ágazathoz, különösen olyan szerepekben, mint például: származékos termékek, kvantitatív kereskedelem, portfóliókezelés, strukturálás, pénzügyi tervezés, kockázatkezelés stb.
STAT533-sztochasztikus folyamatok
bevezetés a sztochasztikus folyamatokba. Az elsődleges hangsúly a Markov-láncokon, a Martingálokon és a Gauss-folyamatokon van. Számos érdekes alkalmazást fogunk megvitatni a fizikától a közgazdaságtanig. A témák a következők lehetnek: útvonalfüggvények szimulációja, játékelmélet és lineáris programozás, sztochasztikus optimalizálás, Brown-mozgás és Black-Scholes.
STAT711-előrejelzési módszerek
Ez a kurzus bemutatja a statisztikai előrejelzéshez rendelkezésre álló technikák széles skáláját. Kvalitatív technikák, idősorok simítása és bomlása, regresszió, adaptív módszerek, autoregresszív-mozgó átlag modellezés, valamint ARCH és GARCH készítmények kerülnek felmérésre. A hangsúly az alkalmazásokon lesz, nem pedig a műszaki alapokon és levezetéseken. A technikákat kritikusan tanulmányozzák, hasznosságuk és korlátaik vizsgálatával.